Субординация требований КДЛ и аффилированных лиц: компенсационное финансирование и бремя доказывания
Реквизиты
Аналитическая справка по делам об установлении в процедурах банкротства требований контролирующих должника и аффилированных с ним лиц, утв. президиумом АС Поволжского округа 06.08.2025, опубликована 28.08.2025Все реквизиты ▾Свернуть ▴
- Суд
- АС Поволжского округа
Коротко
Аналитическая справка АС Поволжского округа по требованиям контролирующих и аффилированных с должником лиц — 9 позиций: критерии субординации требований банков и участников при компенсационном финансировании, значение длительного непринятия мер к взысканию долга, распределение бремени доказывания при неустранённых сомнениях в характере финансирования.
- Требование кредитной организации по кредитному договору подлежит субординированию при аффилированности банка с должником, общем бенефициаре и признаках компенсационного финансирования (льготные условия, длительное невостребование долга).
- Требование кредитора, аффилированного с бенефициарами должника, субординируется при приобретении им прав требования у независимых кредиторов без принятия мер к взысканию долга в ситуации имущественного кризиса должника.
- Требование участника (учредителя) должника по гражданско-правовым договорам субординируется при установлении отношений «общество—учредитель» и фактическом корпоративном финансировании без истребования встречного исполнения.
- Требование кредитора субординируется при его фактической аффилированности и длительном непринятии мер к возврату долга, если экономическая целесообразность поручительства или займа не раскрыта.
- Очерёдность требования контролирующего лица о возврате займа, предоставленного в начале деятельности должника, может быть понижена, если не доказаны иные цели финансирования, кроме перераспределения риска банкротства.
- Длительное непринятие аффилированным лицом мер к истребованию задолженности с целью предотвратить имущественный кризис должника свидетельствует о предоставлении компенсационного финансирования.
- Неустранённые контролирующим лицом разумные сомнения относительно компенсационного характера предоставленного им финансирования толкуются в пользу независимых кредиторов (п. 3.4 Обзора ВС РФ от 29.01.2020).
- Погашение долга поручителем — аффилированным лицом, направленное на блокирование инициирования независимым кредитором дела о банкротстве, признаётся компенсационным финансированием.
- Довод о создании видимости истребования задолженности (формальные претензии без последующего принудительного взыскания) подлежит оценке при решении вопроса об очерёдности требования аффилированного лица.
Подготовлено редакцией «Банкротного Вестника» по тексту акта. Не является юридической консультацией.
Практика судов округов по теме «Банкротство юрлиц» — в «Профи»
В «Профи» — более 10 000 отобранных постановлений судов округов с сутью каждого: о чём спор, что решили суды и почему, и уведомления о новых актах по этой теме. Каждый месяц смотрим 3 000+ актов кассации — в подписку попадают значимые для практики.